Ủy thác đầu tư Forex là một hình thức đầu tư khá phổ biến, nó đặc biệt được yêu thích bởi các nhà giao dịch mới tham gia, không có nhiều thời gian để phân tích thị trường,…Tuy nhiên, hình thức đầu tư ủy thác Forex cũng có nhiều rủi ro mà các nhà đầu tư nên biết. Cùng Trader Forex tìm hiểu nội dung này trong bài viết ngày hôm nay.
Thông tin chung về ủy thác đầu tư Forex
Ủy thác đầu tư Forex là gì?
Ủy thác đầu tư Forex hay đầu tư ủy thác Forex là hoạt động của tổ chức hoặc cá nhân, áp dụng cho hầu hết các ngành nghề. Theo đó, bên cung cấp quỹ đầu tư được gọi là bên ủy thác đầu tư, bao gồm các công ty, cá nhân ủy thác cho bên nhận quỹ đầu tư gọi là bên ủy thác, bao gồm các doanh nghiệp tài chính, ngân hàng, quỹ đầu tư, công ty quản lý quỹ,… đầu tư với số vốn cụ thể. Hoạt động này với mục đích lớn nhất là thu lợi nhuận.
Ủy thác đầu tư Forex là hình thức mà nhà giao dịch trích một phần tiền của họ cho một bên có thể là tổ chức hoặc cá nhân. Bên này sẽ sử dụng tiền để giao dịch ngoại hối và sau đó trả lãi cho nhà giao dịch dựa trên kết quả phiên giao dịch. Bên cạnh đó, một phần nhỏ hoa hồng sẽ được thu lại. Hoặc họ có thể làm điều này bằng cách trả cho nhà giao dịch một khoản lãi cố định, ví dụ như 50%/năm hoặc 100%/năm.
Lợi ích và hạn chế của ủy thác đầu tư Forex là gì?
Lợi ích
- Ưu điểm lớn nhất của đầu tư ủy thác ngoại hối là nó cho phép các nhà giao dịch sử dụng thời gian của họ cho những việc khác. Bất cứ khi nào một nhà giao dịch chi tiền, có sự tin tưởng, bên được ủy thác sẽ thực hiện phân tích, bao gồm cả việc vào lệnh và thoát lệnh, điều này sẽ trở nên tiện ích hơn khi có một hệ thống giao dịch ngoại hối.
- Tiếp theo, trader sẽ không cần phải có hiểu biết sâu và rộng về ngoại hối, những công việc này sẽ do người được ủy thác làm. Đối với những người không có kinh nghiệm về Forex, đây là một cách rất hợp lý để kiếm tiền bằng thị trường này.
- Thêm vào đó, những sự căng thẳng và đấu tranh tinh thần sẽ được hạn chế khi các nhà giao dịch không thực hiện giao dịch một cách trực tiếp trên thị trường. Chính vì vậy, đối với những nhà giao dịch dễ bị nhạy cảm và dễ dao động, họ có thể chọn cách ủy thác khoản đầu tư của mình cho một bên khác.
- Sau cùng, nhà giao dịch sẽ kiếm được lợi nhuận từ hình thức này.
Hạn chế
- Một điều khá rủi ro khi sử dụng hình thức này đó là lựa chọn bên ủy thác so cho uy tín, chất lượng, tránh scam, lừa đảo. Trên thực tế có rất nhiều quỹ ủy thác hoạt động rất cẩn trọng, họ tạo dựng niềm tin của trader từ những người thân xung quanh nên trader rất dễ chủ quan, bỏ tiền ra đầu tư mà không suy nghĩ nhiều.
- Chỉ những người giao dịch mới là những người thực sự quý trọng số tiền của họ đã bỏ ra để đầu tư, chứ không phải những bên ủy thác đầu tư.
- Nếu trader chọn hình thức đầu tư ủy thác Forex, họ sẽ bị phụ thuộc và không dễ để học cách tự giao dịch trên thị trường ngoại hối.
- Nếu một nhà giao dịch muốn rút tiền trước ngày đáo hạn, bên ủy thác có thể tính phí phạt. Không chỉ vậy, một số chi phí phát sinh khác cũng có thể được tính theo số tiền cố định hoặc theo tỷ lệ phần trăm lợi nhuận.
- Ngày nay có nhiều trường hợp đầu tư ủy thác liên quan đến cùng một nhóm người và họ đã quen biết trước. Việc trader ủy thác đầu tư cho người quen có thể sẽ an toàn hơn, nhưng thực tế nếu trong quá trình ủy thác phát sinh mâu thuẫn sẽ rất khó giải quyết, vì trader sẽ không thể căn cứ vào cơ sở pháp lý để bảo toàn tiền vốn lẫn lãi.
Thực trạng ủy thác đầu tư Forex tại Việt Nam
Thực tế, mô hình ủy thác đầu tư bắt đầu phổ biến rộng rãi từ năm 2013. Đây là thời điểm kinh tế khó khăn, lãi suất ngân hàng thấp (kỳ hạn dưới 6 tháng là 7%/năm), các kênh đầu tư khác không hấp dẫn là cơ hội phát triển cho hình thức sinh lời này. Nhân viên làm việc cho các công ty có cung cấp dịch vụ ủy thác đầu tư ngoại hối sẽ tìm nhiều cách tiếp cận khách hàng, có thể là qua tin nhắn, điện thoại và email.
Lúc này, nhiều người sẽ nhận được các tin nhắn từ những nhân viên của các công ty chuyên nghiệp hoạt động trong lĩnh vực đầu tư tài chính lớn. Họ thường tung ra kế hoạch ủy thác đầu tư liên tục để các trader đổ vốn đầu tư vào công ty, với tỷ suất sinh lời rất cao. Những lời mời chào, quảng cáo về phương thức đầu tư này cũng được môi giới giới thiệu sôi nổi trên diễn đàn.
So với gửi tiết kiệm, lãi suất của hình thức này cao gấp 5 lần, tức là lãi suất một năm là 36%, nhân viên sẽ cho trader cảm thấy yên tâm và nhiều người sẽ bắt đầu đắn đo giữa việc ủy thác, đầu tư hay gửi tiết kiệm. Nếu còn nghi ngờ về khoản lợi nhuận này, nhân viên tư vấn sẽ trấn an bạn ngay với thông tin đây là tổ chức tài chính lớn hàng đầu với vận hành kinh doanh phần lớn là bất động sản và ngoại hối.
Hiện tại, hình thức ủy thác đầu tư Forex này chưa được pháp luật Việt Nam công nhận. Chính vì vậy khi quyết định tham gia vào hình thức đầu tư này, bạn đã đồng ý với việc “lời ăn lỗ chịu”.
Không chỉ vậy, tại Việt Nam, giao dịch Forex trên các đấu trường quốc tế cũng có nhiều rủi ro, bởi khi tham gia giao dịch cần có nghiệp vụ chuyển khoản, cần chuyển khoản qua ngân hàng mới thành công chuyển tiền ngoài nước được. Nếu bạn chuyển tiền qua các kênh không cho phép, bạn sẽ ngay tức thì bị đánh vi phạm các quy định về giao dịch Forex.
Hơn nữa, Việt Nam hiện tại chỉ công nhận ngân hàng thương mại, công ty cho thuê tài chính, quỹ đầu tư, doanh nghiệp tài chính, doanh nghiệp chứng khoán, doanh nghiệp quản lý quỹ và doanh nghiệp đầu tư chứng khoán. Đây cũng là các định chế tài chính thứ ba cho phép nhận ủy thác đầu tư từ các cá nhân, doanh nghiệp. Vì vậy, một công ty nếu không đủ điều kiện hoặc không được tổ chức hoạt động theo một trong các mô hình trên mà nhận đầu tư ủy thác Forex sẽ bị coi là vi phạm pháp luật.
Do đó, nếu các hoạt động này diễn ra ngày càng nhiều thì rủi ro đối với nhà đầu tư và toàn bộ hệ thống tài chính tiền tệ sẽ ngày càng lớn và sẽ tác động xấu đến sự an toàn, an sinh xã hội. Khi quyết định tham gia và các quỹ ủy thác đầu tư ngoại hối như vậy cần cẩn thận và cân nhắc kỹ càng hơn.
Cuối cùng, đầu tư ủy thác Forex là một hình thức được coi là khá nguy hiểm vì nó tiềm ẩn nhiều rủi ro dành cho nhà đầu tư. Ví dụ như câu chuyện ủy thác cho các doanh nghiệp BBG, HGI, Khải Thái, IMMS,… ở Việt Nam nổi tiếng một thời. Cho đến nay, chưa có ai thành công lấy lại được khoản tiền mà mình đã đổ vào với giá trị lên đến hàng trăm tỷ.
Cân nhắc vài điều sau nếu tham gia ủy thác đầu tư Forex
Khi lựa chọn vào các dự án đầu tư ủy thác Forex, điều mà các nhà giao dịch cần tập trung vào không phải là lợi nhuận, mà đó là sự an toàn của số tiền ủy thác đã chi ra. Nhu cầu của các cá nhân và tổ chức về việc kiếm lợi nhuận từ số tiền tích lũy được của họ thông qua hình thức ủy thác quản lý đầu tư sẽ được coi là một nhu cầu rất bình thường. Nhiều nhà giao dịch rất dễ bị thu hút bởi các tài khoản giao dịch có mức sinh lời béo bở.
Thực tế trong vòng 1 tháng tài khoản giao dịch có thể x10 một cách nhanh chóng, đơn giản và hấp dẫn nhưng các trader cần đặt câu hỏi và nên biết cách nghi ngờ. Những người đạt được lợi nhuận cao như vậy thường bởi vì họ có thể chấp nhận rủi ro lớn. Lợi nhuận trên tài khoản của họ cao, nhưng nếu biểu đồ vốn của họ bất thường, với ngày tăng và ngày giảm tới 90%, thì các nhà giao dịch cần xem xét lại.
Tuy rằng lợi nhuận của họ cao, nhưng việc họ giao dịch với tần suất nhiều hơn, khối lượng giao dịch lớn, trong trường hợp thị trường xảy ra các biến động không thể dự đoán trước, khả năng tài khoản của họ bị cháy là rất lớn.
Do đó, các nhà giao dịch cần hiểu những điều sau khi lựa chọn một bên ủy thác đầu tư Forex:
- Luôn tỉnh táo và chắc chắn khi đặt mức lợi nhuận và rủi ro. Tuyệt đối không nên chỉ tập trung vào mức sinh lời mà không tính toán đến rủi ro.
- Không nên tin vào những lời quảng cáo trong mơ của các tổ chức ủy thác. Thay vào đó, bạn hãy nghiên cứu về lịch sử giao dịch của họ. Ví dụ như tần suất giao dịch, số pin thắng hoặc thua, tỷ lệ Risk:Reward,… Qua đó, bạn sẽ hình dung được phần nào về các phương pháp giao dịch của họ.
Tìm hiểu về quá trình ủy thác đầu tư Forex của một doanh nghiệp
Khi một nhà giao dịch bỏ tiền vào một doanh nghiệp ủy thác, nghĩa là nhà giao dịch đó sẽ mua cổ phần của doanh nghiệp đó. Tại thời điểm này, tiền từ các nhà giao dịch và các nhà đầu tư khác được gộp lại và được sử dụng để mua tài sản, cổ phiếu hay gôm tiền tệ. Quy trình sẽ bao gồm các bước đơn giản sau:
- Nhà giao dịch thực hiện mua cổ phiếu trong một công ty đầu tư ủy thác.
- Tiền của nhà giao dịch và các cổ đông khác sẽ được gộp chung vào một nhóm, nó được gọi là quỹ (Fund).
- Tiếp đó, quỹ này với mục đích mua tài sản, ngoại tệ, cổ phiếu căn cứ vào khẩu vị chấp nhận rủi ro và hợp đồng đầu tư của nhà giao dịch ủy thác.
- Giá trị của những sản phẩm này liên tục điều chỉnh, được mua và bán theo từng thời điểm.
- Nhà giao dịch có thể dùng số cổ phiếu mà mình đang nắm giữ tại doanh nghiệp bán theo mức giá trên thị trường. Việc này một là sẽ thua lỗ hoặc huề vốn so với số vốn lúc đầu dùng để đầu tư.
- So với việc trực tiếp đầu tư ngoại hối hay chứng khoán của doanh nghiệp thì ủy thác đầu tư Forex, cổ phiếu sẽ hợp lý hơn vì tiền của nhà giao dịch được chảy vào nhiều kênh đầu tư và doanh nghiệp khác nhau. Tuy nó phòng tránh được rủi ro về tiền vốn nhưng lại sẽ có những hạn chế riêng từ việc có quá nhiều danh mục được đầu tư.
Ai có trách nhiệm với quỹ này?
Người quản lý quỹ là người chịu trách nhiệm chính trong việc quản lý quỹ đầu tư hàng ngày của tổ chức được ủy thác. Người này sẽ chọn đối tượng đầu tư, khi nào bán và mua tài sản, và sẽ chịu trách nhiệm về bất kỳ sự giảm hoặc tăng giá trị của quỹ bởi các quyết định trước đó của họ.
Doanh nghiệp được ủy thác đầu tư Forex sẽ có một hội đồng quản lý chịu trách nhiệm phát triển chiến lược đầu tư bao quát cho toàn bộ doanh nghiệp và quyết định ai sẽ chịu trách nhiệm các hoạt động của quỹ. Lúc đó, các nhà quản lý quỹ phải tuân theo chiến lược đã được vạch ra. Đặc biệt, một chiến lược đầu tư sẽ chỉ rõ nhà quản lý nên đầu tư như thế nào, những kênh tài sản nào nên đầu tư, tỷ lệ rủi ro được chấp nhận và chiến lược đầu tư cho doanh nghiệp trong thời gian dài.
Trader có thể kiếm được tối đa bao nhiêu từ việc đầu tư ủy thác Forex?
Về mặt lý thuyết, không có giới hạn về số tiền mà một nhà giao dịch có thể nhận được bằng cách đầu tư dưới hình thức ủy thác Forex. Trên thực tế, có 2 yếu tố chính quyết định lợi nhuận này:
- Hiệu quả đầu tư vào tài sản và cổ phiếu mà các quỹ đã đầu tư. Một ủy thác đầu tư truyền thống sẽ chia đều khoản đầu tư của mình cho một số lượng tài sản cụ thể. Nghĩa là, giá trị của chúng có trường hợp giảm mạnh hoặc tăng nhanh trong ngắn hạn.
- Cung và cầu: Thường thì các quỹ ủy thác đầu tư có một số cổ phiếu cố định trên thị trường. Điều này có nghĩa là cung và cầu có thể tác động đến giá trị của các tài sản cơ bản và giá cổ phiếu.
Cần chi trả bao nhiêu khi tham gia ủy thác đầu tư Forex?
- Phí quản lý: Tính cả phí do các nhà quản lý quỹ quy định vào các dịch vụ quản lý quỹ ủy thác đầu tư của họ.
- Phí thường niên: được hiểu là phí mỗi năm bao gồm cả phí đầu tư quỹ, dao động từ 0,5% đến 1%.
- Phí hiệu suất: Thường thì một số ủy thác đầu tư Forex tính phí hiệu suất khi họ vượt trội so với một benchmark chi tiết. Giả sử nếu giá trị thực hiện của quỹ tăng gấp đôi, chi phí bổ sung có thể phát sinh. Đồng thời nếu chưa đạt mức thì không thu phí.
Tất cả các khoản phí và chi phí này sẽ khác nhau đối với từng doanh nghiệp đầu tư ủy thác Forex. Ngoài ra, thường sẽ có sự khác biệt về phí giữa các nhà giao dịch đầu tư hàng tháng, cam kết lâu năm và những người chỉ gửi tiền một lần. Do đó, các nhà giao dịch cũng cần tiến hành xem xét kỹ lưỡng các thông tin này trước khi đưa ra quyết định cuối cùng rằng có nên đầu tư như thế này hay không.
Nhìn chung, hình thức ủy thác đầu tư Forex đã phổ biến tại Việt Nam nhưng vẫn chưa có được sự bảo hộ của pháp luật. Vì vậy, nếu quyết định tham gia vào đầu tư ủy thác, các bạn cần tỉnh táo để lựa chọn được một doanh nghiệp ủy thác uy tín, chất lượng để bảo vệ tài sản của mình. Với bài viết của Trader Forex hôm nay, các bạn đã có cái nhìn chi tiết hơn về phương thức đầu tư ngoại hối này. Chúc các bạn sẽ mau chóng tìm được bên ủy thác chất lượng!
Tôi là Lê Võ Trọng Tú, một Trader Full Time với đam mê phân tích và nhiệt huyết với những con số. Hãy kết nối và chia sẻ cùng chúng tôi – TraderForex. Tôi không hứa sẽ giúp bạn “giàu nhanh”, nhưng tôi sẽ cung cấp cho bạn những “công cụ” để tạo đà phát triển tốt nhất có thể.
