Đòn bẩy là gì? Cách giao dịch và giảm rủi ro khi sử dụng đòn bẩy

Giao dịch đòn bẩy (Leveraged Trading) là một trong những chiến lược giúp các nhà đầu tư có thể kiếm được những khoản lợi nhuận khổng lồ. Vậy đòn bẩy là gì? Được sử dụng và áp dụng như thế nào trong giao dịch Forex? Hãy cùng Traderforex tìm hiểu ngay qua bài viết bên dưới nhé!

Khái niệm đòn bẩy là gì
Khái niệm đòn bẩy là gì

Đòn bẩy là gì?

Chắc hẳn bạn đã biết đến đòn bẩy trong vật lý, tuy nhiên trong thị trường Forex đòn bẩy được ứng dụng trong giao dịch tài chính, tiền điện tử và chứng khoán.

Đa số các nhà giao dịch nghiệp dư hiện tại là những người thích mua bán và thực hiện giao dịch bằng tiền mặt để mua cổ phiếu. Ví dụ như họ muốn mua cổ phiếu có trị giá 10.000 đô la thì cần có 10.000 đô la trong tài khoản thì mới có thể tham gia giao dịch.

Trường hợp các nhà đầu tư chuyên nghiệp thường thực hiện giao dịch đòn bẩy tại thị trường Forex, tức là khi họ mua cổ phiếu có trị giá 20.000 đô la thì chỉ cần có một phần nhỏ trong tổng số tiền 20.000 đô la đấy.

Đòn bẩy giúp Trader kiếm được nhiều lợi nhuận hơn
Đòn bẩy giúp Trader kiếm được nhiều lợi nhuận hơn

Bạn có thể hiểu đòn bẩy trong Forex chính là gửi một số tiền và tiếp theo vay một số tiền lớn hơn để làm đòn bẩy khi thực hiện giao dịch tín dụng.

Hoặc có thể hiểu đơn giản giao dịch đòn dịch là khi các nhà đầu tư sẽ sử dụng vốn vay thay vì sử dụng hoàn tốn vốn cá nhân để đầu tư với mục đích đem lại các khoản lợi nhuận lớn hơn nhiều lần.

Công thức tính đòn bẩy như sau: Đòn bẩy = Tỷ lệ nợ/ Vốn chủ sở hữu. Thông qua công thức cũng có thể cho thấy nếu đòn bẩy càng cao tức tỷ lệ nợ sẽ càng lớn.

Ví dụ: Khi bạn có 100$ nhưng muốn thực hiện một giao dịch có giá trị 400$, bạn cần chọn mức đòn bẩy là 1:4. 300$ còn lại chính là số tiền mà sàn giao dịch cho bạn vay.

Công thức tính đòn bẩy tài chính

Đòn bẩy tài chính được tính theo công thức sau:

Công thức tính đòn bẩy
Công thức tính đòn bẩy

Trong đó:

DFL là độ lớn của đòn bẩy tài chính;

EBIT là lợi nhuận trước thuế và lãi vay;

EPS là lợi nhuận của vốn chủ sở hữu.

Để tính được đòn bẩy tài chính sau khi thêm lãi vay phải trả (I), ta có công thức mới sau:

Công thức tính đòn bẩy sau khi thêm lãi vay
Công thức tính đòn bẩy sau khi thêm lãi vay

Trong đó:

F: chi phí cố định (không bao gồm lãi vay); 

v: chi phí biến đổi trên 1 đơn vị sản phẩm; 

p: giá bán; 

Q: số lượng sản phẩm;

I: lãi vay phải trả.

Khái niệm Margin

Margin là gì?
Margin là gì?

Để sử dụng đòn bẩy trong giao dịch trên thị trường thì bạn cần phải có khoản thế chấp hay có tên gọi khác là tiền ký quỹ. Tức là số tiền nhỏ nhất bạn cần phải có trong tài khoản thì mới có đủ điều kiện sử dụng đòn bẩy. 

Ví dụ: Khi bạn giao dịch trên thị trường EUR với giá trị hợp đồng là 100.000$, bạn chọn mức đòn bẩy 1:200, thì 500$ chính là số tiền ký quỹ mà bạn cần có.

Cách thức hoạt động của đòn bẩy

Cách thức hoạt động của đòn bẩy
Cách thức hoạt động của đòn bẩy

Khi giao dịch 1000 đô la với nhà môi giới chứng khoán ở trên thị trường, bạn sẽ phải trả 1000 x 100 điểm không bao gồm các chi phí như tiền hoa hồng hoặc khoản phí khác. Ban đầu bạn đầu tư 1000 cổ phiếu, nếu như giá cổ phiếu tăng thêm 20 điểm thì bạn sẽ có 120 điểm/ 1 cổ phiếu. Tuy nhiên, nếu bạn đóng vị thế thì bạn sẽ nhận về 200 đô la lợi nhuận từ vốn đầu tư 1000 đô la ban đầu.

Trường hợp cổ phiếu đi theo chiều hướng giảm 20 điểm thì bạn sẽ mất đi 200 đô la hoặc mất 1/5 số tiền bạn đã bỏ ra để mua cổ phiếu.

Khi các trader có nhu cầu sử dụng đòn bẩy và muốn mở giao dịch với một nhà môi giới, đưa ra yêu cầu ký quỹ là 10% cùng một cổ phiếu. Trường hợp này bạn chỉ cần bỏ ra 100 đô la để mở vị thế trong tổng số vốn của bạn là 1000 đô la.

Khi cổ phiếu tăng lên 120 điểm thì bạn sẽ nhận về lợi nhuận khoảng 200 đô la. Và ngược lại, nếu giá cổ phiếu giảm 20 điểm thì bạn có khả năng mất 200 đô la tức là mất gấp đôi số tiền gửi ban đầu.

Có thể thực hiện giao dịch đòn bẩy tại thị trường nào?

Các thị trường có thể thực hiện giao dịch đòn bẩy
Các thị trường có thể thực hiện giao dịch đòn bẩy

Thứ nhất là thị trường chỉ số: Đây được xem như một đại diện bằng hình thức số nói về hiệu suất của một nhóm tài sản từ một khu vực, giao dịch, ngành, lĩnh vực,…Bởi vì các chỉ số này thông thường không phải là tài sản hay vật chất nên  chúng chỉ có thể được thực hiện giao dịch thông qua những sản phẩm phản ánh đến sự biến động về giá của chính chúng. Và đặc biệt có thể giao dịch thông qua ETF và CFD.

Thứ hai là thị trường Forex: Thị trường này cũng khá quen thuộc, đây là một thị trường giao dịch ngoại hối thông qua việc mua, bán để đạt được mục tiêu thu lợi nhuận lớn. Ngoài ra, thị trường Forex được mệnh danh là sàn giao dịch số một thế giới. Các biến động của giá ảnh hưởng tới thị trường này khá là ít, chính vì vậy Forex là một nơi lý tưởng phù hợp với việc áp dụng đòn bẩy.

Thứ ba là thị trường tiền điện tử: Thị trường này có nghĩa là tiền ảo, và đối với thị trường này cũng có hình thức giao dịch giống với thị trường Forex, tuy nhiên vẫn điểm riêng biệt là thị trường này hoàn toàn không có liên quan đến ngân hàng và chính phủ. Các sản phẩm mà có đòn bẩy tại đây sẽ đều tiếp xúc với thị trường tiền điện tử và bạn cũng không cần phải đầu tư nhiều vốn để giao dịch.

Thị trường thứ tư là hàng hóa: Có một vài thị trường hàng hóa toàn cầu cho phép thực hiện giao dịch.

Thị trường thứ năm là quyền chọn: Tại đây được phép những quyền chọn linh hoạt giao dịch.

Thống kê các sản phẩm có đòn bẩy

Thông thường thì các sản phẩm khác nhau cũng có sẽ đòn bẩy khác nhau. Tuy đòn bẩy sẽ khác nhau nhưng thật ra có một điểm giống nhau là cách thức tăng lợi nhuận hoặc thua lỗ khá tương đồng. Ví dụ ETF (việc tùy chọn giao dịch, hợp đồng tương lai hay một số quỹ thực hiện giao dịch trao đổi)

Đa số những giao dịch đòn bẩy sẽ áp dụng tại những sản phẩm tái sinh, điều này được hiểu là thay vì bạn sở hữu một tài sản nào đó thì bạn sẽ tiến hành giao dịch công cụ giá trị từ giá của tài sản cơ bản.

Sản phẩm có đòn bẩy được hiểu như sau:

  • Sản phẩm có đòn bẩy đặt cược chênh lệch (Thường chỉ có tại UK): Khi bạn tham gia đặt cược có hai trường hợp có thể xảy ra, trường hợp thị trường đi theo hướng mà bạn đã chọn thì bạn sẽ được tăng lợi nhuận, trường hợp ngược lại khi thị trường đi theo hướng khác bạn đã chọn thì bạn sẽ mất lợi nhuận.
  • Sản phẩm có đòn bẩy hợp đồng chênh lệch (CFDs): Đây được xem như một thỏa thuận được đưa ra từ nhà cung cấp để có thể thực hiện chênh lệch giá. Và giá này là của một sản phẩm tài chính trong thời gian vị thế mở và cả khi nó tiến hành đóng.

Ưu nhược điểm của đòn bẩy

Ưu điểm của đòn bẩy
Ưu điểm của đòn bẩy

Lợi thế của đòn bẩy

Đầu tiên là với khả năng tiếp cận vốn một cách mạnh mẽ, bởi vì bạn chỉ cần chi trả một số lượng nhỏ trong giao dịch chứ không cần phải chi trả hết tất cả cho nhà giao dịch. Ví dụ cụ thể như bạn có thể chi 500 để sử dụng đòn bẩy trong thời gian mở cửa với vị thế là khoảng 3200 dollars.

Tiếp theo là chi phí thông thương không quá cao cho một sản phẩm giao dịch. Cụ thể là bạn có thể thực hiện giao dịch một cách tương đối dễ dàng. Những vẫn có một vài sản phẩm có chất lượng và uy tín nhất định cũng như tần suất mà chúng giao dịch nhiều hay ít thì sẽ có khả năng sở hữu chi phí lớn hơn. Bạn có thể sử dụng đòn bẩy và lợi dụng những sự biến động giá để tham gia vào thị trường chứ không cần chi nhiều tiền.

Ngoài ra còn có bán khống thị trường, có nghĩa là ta sẽ áp dụng những sản phẩm có đòn bẩy để thực hiện đầu tư và những biến động và sau đó ta sẽ nhận được lợi nhuận từ những thị trường có xu hướng giảm hoặc các sản phẩm đang có xu hướng tăng.

Cuối cùng là có thể thực hiện giao dịch được trong 24h, có thể một số thị trường sẽ có thời gian để thực hiện giao dịch, nhưng đối với thị trường Forex, chỉ số hay tiền điện tử thì bạn hoàn toàn thoải mái thực hiện bất kỳ thời gian nào trong ngày.

Điểm yếu của đòn bẩy

Nhược điểm của đòn bẩy tài chính
Nhược điểm của đòn bẩy tài chính

Đầu tiên là khuếch đại thua lỗ, điều này nghĩa rằng kí quỹ sẽ thực hiện phóng đại những khoản thua lỗ của bạn tương đương với lợi nhuận. Chính vì vậy khoản đầu tư ban đầu sẽ rất nhỏ so với những giao dịch bình thường và bạn sẽ không nhớ được số tiền vốn của bạn đang gặp bất lợi. Do đó bạn cần cẩn trọng và luôn quan sát những giao dịch của mình cũng như khả năng và điểm yếu, sau đó thực hiện đủ những bước quản lý rủi ro.

Tiếp theo là về đặc quyền của cổ đông. Đối với việc giao dịch đòn bẩy thì bạn không có quyền cổ đông và bạn phải bỏ việc sở hữu những quyền giữ tài sản. Ví dụ như khi bạn áp dụng những sản phẩm có đòn bẩy thì so với việc bạn nhận cổ tức, bạn sẽ được cộng hoặc bị trừ số tiền trong tài khoản tùy vào mức độ và vị trí mua hay bán của bạn.

Còn có cuộc gọi ký quỹ, có nghĩa rằng khi bạn đang đi được hướng với vị thế thì nhà cung cấp có thể đưa ra yêu cầu tăng thêm tiền để có khả năng giúp bạn mở được giao dịch. Ngoài ra còn được gọi là lệnh ký quỹ.

Cuối cùng là phí qua đêm khi áp dụng đòn bẩy, bởi vì để mở được vị thế nên bạn đang được cho vay và cần để giữ được vị thế này thì buộc phải thực hiện mở qua đêm, chính vì thế cần có một lộ phí nhỏ cho việc này.

Cách thức giảm rủi ro trong giao dịch đòn bẩy

Cách giảm rủi ro khi giao dịch đòn bẩy
Cách giảm rủi ro khi giao dịch đòn bẩy

S/L: Có ý nghĩa là bạn sẽ thực hiện cắt lỗ vào vị thế để có thể giảm bớt những rủi ro nếu thị trường đi ngược với bạn. Đặc biệt trong trường hợp việc di chuyển diễn ra nhanh khiến cho bạn không thể tiến hành việc dừng lỗ.

T/P: Được gọi là điểm chốt lời và đây chính là mức giá phù hợp để bạn thực hiện hành động bán ra cổ phiếu và thu được lợi nhuận từ đó. Để giới hạn rủi ro nhất có thể thì sẽ tăng giá bổ sung. Ví dụ minh họa như có một cổ phiếu nào đó đang trong giai đoạn kháng cự sau khi đã phát triển thì các nhà giao dịch có thể thực hiện bán.

Hạn chế rủi ro bằng tài khoản sẽ giúp cho bạn an toàn hơn với việc bảo vệ được vị thế của bạn dừng lỗ được và có thể đứng trên thị trường giảm thiểu được rủi ro.

Nên chọn đòn bẩy như nào là tốt nhất?

Cách lựa chọn mức đòn bẩy tốt nhất
Cách lựa chọn mức đòn bẩy tốt nhất

Để việc dừng lỗ của bạn có thể chính xác và đảm bảo thì bạn cần sử dụng một mức độ hợp lý, nếu bạn sử dụng quá cao thì bạn sẽ có nguy cơ ăn sâu vào biên độ trong tài khoản của bạn và điều này sẽ khiến bạn bị mất rất nhiều thời gian.

Có thể nói rằng áp dụng đòn bẩy cao sẽ là cơ hội cho việc giảm thiểu tính linh động của việc dừng lỗ và giúp bạn nhận được nhiều lợi nhuận hơn.

Thường thì đòn bẩy sẽ rất linh hoạt và bạn hoàn toàn có thể điều chỉnh cho phù hợp với giao dịch của bạn. Đòn bẩy thì có thể được ví với thẻ tín dụng, ngoài ra bạn còn có thể được thực hiện vào những khoản vay bổ sung và tất nhiên sẽ tốn một chi phí nhất định.

Biết rằng là đòn bẩy thì sẽ có sẵn nhưng không có nghĩa rằng bạn lúc nào cũng áp dụng mà cần xem xét tình hình cũng như khả năng của bạn thân để đưa ra quyết định đúng nhất.

Top 5 sàn Forex có mức đòn bẩy cao nhất

Với những thông tin bên trên, bạn chắc hẳn cũng đã hiểu hơn về đòn bẩy tài chính cũng như các ưu và nhược điểm của giao dịch này đem lại. Tuy nhiên, việc tìm kiếm một sàn forex uy tín cũng như sàn forex có mức đòn bẩy cao không phải dễ dàng. Dưới đây Traderforex giới thiệu đến bạn top 5 sàn Forex có mức đòn bẩy cao nhất.

Exness

Sàn Exness với mức đòn bẩy 1:vô cực
Sàn Exness với mức đòn bẩy 1:vô cực

Một trong những cái tên phải nhắc đến đầu tiên đó chính là Exness với mức đòn bẩy tối đa lên đến 1:2000, thậm chí sàn Exness còn hỗ trợ mức đòn bẩy lên đến 1:vô cực trên nền tảng MT4. Exness là sàn giao dịch uy tín và được các trader lựa chọn rất nhiều. Sàn được thành lập năm 2008 do FCA quản lý và đặt trụ sở chính tại Cộng Hoà Séc.

Với các sản phẩm và số tiền vốn thì Exness sẽ có các mức đòn bẩy khác nha, cụ thể như sau:

  • Nếu bạn nạp dưới 1000$ bạn sẽ hưởng được mức đòn bẩy 1:vô cực
  • Nếu bạn nạp từ 1000 – 2999$ bạn sẽ hưởng mức đòn bẩy 1:2000
  • Nế bạn nạp từ 3000-9999$ bạn sẽ hưởng mức đòn bẩy 1:1000

Bên cạnh đó, đối với các sản phẩm biệt lập sẽ có các mức đòn bẩy khác nhau. Ví dụ đối với nhóm cổ phiếu cố định mức đòn bẩy là 1:20 hay chỉ số cố định là 1:100.

FBS

Sàn FBS với mức đòn bẩy tối đa là 1:3000
Sàn FBS với mức đòn bẩy tối đa là 1:3000

Sàn FBS với tỷ lệ đòn bẩy tối đa lên đến 1:3000. Sàn FBS là một trong các sàn uy tín được  quản lý và cấp phép bởi IFSC – Uỷ ban dịch vụ tài chính quốc tế giấy phép IFSC/000102/198. Sàn FBS được biết đến với việc cung cấp đa dạng các sản phẩm, dịch vụ nạp rút tiền cực nhanh chóng và nhiều chương trình khuyến mãi dành cho các nhà đầu tư.

FXTM

Sàn FXTM với mức đòn bẩy tối đa 1:2000
Sàn FXTM với mức đòn bẩy tối đa 1:2000

Vị trí thứ 3 thuộc về sàn FXTM với mức đòn bẩy tối đa là 1:2000. Tuy nhiên, để giảm thiểu rủi ro cho các Trader, sàn FXTM chỉ áp dụng mức đòn bẩy 1:2000 đối với các nhà đầu tư đăng ký tài khoản Standard, ECN và ECN Zero. Mức đòn bẩy tối đa 1:1000 đối với tài khoản Cent.

XM

Sàn XM với mức đòn bẩy 1:888
Sàn XM với mức đòn bẩy 1:888

Vị trí thứ 4 trong danh sách thuộc về sàn XM với mức đòn bẩy tối đa là 1:888. Sàn XM được thành lập năm 2009 và sau 12 năm hoạt động sàn đã thu hút hơn 3,5 triệu nhà đầu tư trên khắp 196 quốc gia. XM sở hữu hơn 450 chuyên gia trong lĩnh vực Forex, 16 nền tảng giao dịch toàn diện, 25+ hình thức thanh toán và hỗ trợ hơn 30 ngôn ngữ khác nhau.

Forex4you

Forex4you với mức đòn bẩy 1:2000
Forex4you với mức đòn bẩy 1:2000

Forex4you với mức đòn bẩy 1:2000

Đứng cuối cùng trong danh sách thuộc về sàn Forex4you với mức đòn bẩy là 1:2000. Đặc biệt mức đòn bẩy này sẽ được áp dụng đối với tất cả các loại tài khoản của sàn, nhưng với các loại sản phẩm khác nhau sẽ có mức đòn bẩy tối đa khác nhau.

Kết luận về đòn bẩy

Có thể đây là lần đầu tiên bạn tham gia vào việc áp dụng đòn bẩy, và trước khi thực hiện bạn cần luôn có một kiến thức đầy đủ cũng như kỹ năng để có thể giữ được sự an toàn trong việc tham gia giao dịch. Bởi vì đòn bẩy có thể là cơ hội kiếm lợi nhuận tốt nhưng cũng có thể là một sự rủi ro bạn không thể dự đoán được, vì vậy hãy luôn thận trọng cho mọi dự định của bạn.

Có thể nhận xét rằng những chiến lược quản lý rủi ro rất thích hợp cũng như đáng để học hỏi. Không chỉ có thể giúp bạn đảm bảo an toàn mà còn có thể biết được cách sử dụng hợp lý nhất.

Chung quy lại thì khi bạn là người mới thì bạn vẫn nên sử dụng demo trước những cách thức giao dịch và tìm hiểu kỹ lưỡng thông tin trước khi tham gia giao dịch chính thức. Bạn cần có thời gian làm quen cũng như ngăn ngừa những điều tổn thất không may xảy ra. Mong rằng bạn sẽ có những chiến lược đầu tư hay nhất mang lại lợi nhuận khổng lồ nhé!

Trả lời